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20120424
法國左派社會黨候選人弗朗索瓦·奧朗德和現任總統薩科齊分別以27.5%和26.6%的得票率進入第二輪投票。奧朗德威脅推翻“財政契約”。競選期間，現年58歲的奧朗德提出的數項較為激進的經濟政策主張備受關注。他的主張包括：反對歐盟最新“財政契約”，推動就此與歐盟委員會重新談判；主張歐洲央行的職能由單一控制通脹轉向刺激增長；繼續擴大政府公共支出，通過促進經濟增長削減赤字和債務；將年收入超過100萬歐元者的個人所得稅稅率上調至75%；暫停退休制度改革等。
應對歐債危機問題上，法國新總統能否繼續與德國保持統一立場，關係重大。因此德國總理默克爾對法國大選的關注程度，甚至超過對德國地方選舉的關注。德國方面擔心，奧朗德從未擔當過政府要職，其針對歐洲建設、應對歐債危機具有清晰有力的可行性方案少，而具沖擊力強、吸引媒體眼球的措辭多。一旦奧朗德當政，法國有關歐洲前途的政策可能將出現較大“不可確定性”。
荷蘭首相馬克·呂特已向女王貝婭特麗克絲遞交內閣辭呈。他領導的執政聯盟關於140億歐元(約合184億美元)政府財政赤字削減方案的談判在進行7周后破裂。
20120425
希臘央行總裁普羅沃普洛斯（George Provopoulos）公布希臘經濟年度報告時說：「央行預測，2012年度國內生產毛額（GDP）平均萎縮幅度將近5%。」這項預測不如央行3月預測的萎縮4.5%，也不如希臘三方國際債權人國際貨幣基金、歐盟執委會和歐洲央行預估的萎縮4.7%。普羅沃普洛斯表示，希臘5月6日舉行選舉後必須「準備就緒」，領導國家面對因歐債危機加劇而惡化的不明前景。他並警告，競選活動已使實施計劃好的改革實施減速，若選舉過後，新政府和民眾實施復甦計畫的意願再現疑慮，希臘可能將面臨更艱難的處境。
歐洲中央銀行理事魏德曼（Jens Weidmann）表示，外界呼籲歐銀祭出更多措施打擊主權債務危機，是高估了歐銀的能力「貨幣政策不是萬靈丹，央行銀彈也不是用之不竭，在貨幣聯盟中更是如此。只有降低過於龐大的赤字規模、提高競爭力，才能重獲大家信任。可是就是因為這些措施不得人心，所以政治人物很容易轉而依賴貨幣寬鬆政策。」
魯比尼相信市場需要進一步的寬鬆貨幣政策，「若私人和公共部門進行去槓桿化過程，導致國內需求疲軟，且財務調整效果不彰，就需要靠淨出口來改善經濟成長。」為了提振淨出口額，得要貨幣身價下跌，外加更為寬鬆的匯率政策，才能為歐元區帶來實質貨幣貶值效果。
歐蘭德原則上並不反對歐元，但他拒絕財政撙節措施，認為著眼於國內經濟成長方為長治久安之計。歐蘭德認為減赤是首要任務，但是要透過增稅的方式而非大幅削減財政支出。簡單來說，歐蘭德對維持歐元區的存續並未強力反對，但卻也是意興闌珊。
有更大的問題攤在歐元區成員國政府面前：民主的反撲。索羅斯聲稱，歐洲處於嚴重的社會、經濟和道德危機之中，類似的社會解體過程，對比蘇聯來看並不陌生。歐元區成員國民眾已受夠財政紀律弱的成員國拖累歐元區域與他國國內經濟成長，反對民眾也不願見到他們的執政者執迷不悟，持續從國庫掏錢紓困以確保歐洲共同貨幣制度的存續與完整性。
20120430
希臘早已民怨沸騰，當局推動的縮減退休金等痛苦改革使老年選民在齒搖髮禿之年仍在掙扎求生，年輕選民也因青年失業率居高不下而憤怒不已，社會瀰漫憤怒與無助的氛圍不僅大幅推升自殺率，也使兩大政黨迅速流失人氣，反對大幅減薪和退休金的小黨則趁勢崛起。希臘有兩大隱憂，一是兩大政黨選後需要花時間協商組成聯合政府，二為新政府缺乏選民明確授權，在推動緊縮和改革措施時可能面臨國會的反對壓力。民調顯示，沒有任何政黨獲得足夠選民支持，得以推動緊縮政策，但緊縮政策卻是希臘留在歐元區的必要條件。
包括梅克爾和歐洲央行（ECB）總裁德拉基在內，眾多重要人物開始在言談間釋出著重刺激成長的意味，致力於縮減與歐蘭德競選理念間的差距。
荷蘭和法國是德國在歐盟內的主要盟友，一旦這兩國更換領導人，德國總理默克爾在歐盟的“統治”地位將受到極大挑戰。 德國雖失去支持者，但仍穩坐歐元區政治與經濟勢力的第一把交椅，梅克爾也未曾顯示有意改變因應危機的策略。此外，從危機爆發以來，德國已透過立法等種種改變，「財政公約已談妥，並經25國領導人簽署，已在葡萄牙和希臘獲得批准，且即將在全歐各國國會獲得通過。愛爾蘭5月底將就此公約舉行公投。」緊縮政策牢牢嵌入歐元區的架構中，緊縮政策不太可能快速變盤只會改變危機管理的論調，這將使危機管理的情勢更加嚴峻。
20120502
不同於其他歐洲國家，德國呼籲採取緊縮政策以解決歐元區債務危機，然而也因此飽受外界批評。部份人士宣稱，高負債國家以削減預算方式達到減赤效果，將導致經濟呈現螺旋式下降。梅克爾聲稱：「當務之急在於，擺脫經濟成長必伴隨大量資金拉抬效果的觀念，持續性成長經濟的基礎，在於教育和研究、中小型企業創新、合理的工資調整發展等等，且最重要的是勞工市場的開放。」要推動可持續性成長的經濟政策，需要相當的政治手腕和創造力，而不是單純地砸下述十億歐元。
緊縮政策讓希臘經濟為之破碎，國家目前處於第 5 年衰退深谷之中，失業率由 2009 年約 9％ 一路攀升至 21％，自殺率也不斷上升。數萬間小型企業宣告倒閉，部份社會底層希臘民眾無家可歸，只能靠人施捨度日。希臘前總理巴本德里歐指出：「我希望可以用對人民較和緩的方式，處理經濟金援問題，尤其是金融災害沒有責任的退休人員和勞工們，但到了最後，每個人都對此付出高昂慘痛的代價。」
20120503
西班牙的法律規定一個星期必須要有一場主要球賽免費在電視上轉播，其餘的則在有線電視台或是付費的衛星頻道上轉播。觀眾現在一個星期看一場免費的球賽轉播就滿足了，不再願意付錢訂購足球賽事。身為西甲對手的英超，沒有任何一場比賽是透過免費電視直播。來自電視台的收入減少也將反過來威脅西班牙足球俱樂部 (西甲) 的財務生存能力，讓他們無力阻止明星球員轉去英超，明星球員不斷外流。儘管西甲球隊每年的電視轉播收入落後於英超，但西班牙球星卻是全世界收入最高的運動明星。過去兩年來，已經有些西班牙頂級球星離開了西甲轉而效忠英超球隊，包括了西班牙國家隊成員 David Silva 和 Juan Mata，他們分別離開了老東家瓦倫西亞隊，瓦倫西亞的銀行甚至自此開始停止貸款給瓦倫西亞隊，還出現了遲發薪資給球員的狀況。
20120508 -- 財政緊縮是崎嶇但正確的道路，但民意的反撲往往會把憤怒發洩在執政者，給錢與拿錢的都不高興。
極端勢力以及主要政黨都標榜反緊縮而衝高得票，引起歐元區國家的擔憂。德國總理梅克爾（AngelaMerkel）則再次重申，經濟改革與緊縮政策，仍是希臘取得1740億美元紓困的前提。
聯合執政的「泛希臘社會運動黨」跟「新民主黨」身上，兩黨得票率合計只有32％，反緊縮政策的小黨取得前所未有的勝利。希臘保守派新民主黨在議會選舉中贏得最多票數，成為議會第一大黨，但其所獲議席不足以單獨組閣。該黨領袖薩馬拉斯7日表示，遊說各黨組成新聯合政府的努力失敗，已向總統帕普利亞斯交回授權。根據希臘法律，如果沒有一個政黨獲得絕對多數，即拿下當前300個議席中的151個以上，那麼得票居前三位的政黨將各有3天時間組建聯合政府。由於目前新民主黨組閣失敗，組閣機會將順延至激進左翼聯盟。如果各政黨籌組新政府都一一失敗，這次國會大選的結果將作廢，下個月再選一次，動盪不安的希臘政局也將持續衝擊全球金融。希臘三名財政部官員透露，如果新政府無法盡快組成以便跟歐盟、IMF商討下一筆援助款，希臘可能在6月底用光現金。
反對德國主導泛歐撙節政策、主張擴增公共支出刺激經濟的社會黨候選人奧朗德，贏得五一．七％選票，擊敗力挺財政緊縮的中間偏右派現任總統薩科奇。德國擔心，奧朗德要求重新談判財政協議可能會導致人們不再信任歐洲同希臘和其它受救助國家達成的多項現存協議。這些協議是在歐盟委員會(European Commission)、歐洲央行(European Central Bank)和國際貨幣基金組織(International Monetary Fund, 簡稱：IMF)這三大機構的監督下達成的。默克爾警告說，重新談判財政協議可能會開出一個危險的先例，整個歐元區救助方案可能因此走向失敗。
歐蘭德（Francois Hollande）主張，以緊縮財政為導向的歐盟財政協議（Fiscal Compact），應加入促進成長與發展條款，並盡快重新協商。但財政協議已獲歐盟25會員國首肯，加上規模高達8000億歐元（約1.1兆美元）的歐洲穩定機制（ESM）即將於7月起動，重啟協商牽一髮動全身，對於國際金融市場與歐元區甚至歐盟的衝擊，不言而喻。歐元區集團主席榮科及德國總理梅克爾一致強調，已獲歐盟25會員國背書的財政協議，絕對不能重新協商。有關促進經濟成長的構想，可討論如何形諸於文字，但不一定要以條約的方式呈現。
德國極北邦雷斯勒維霍斯坦6日舉行邦議會選舉，德國聯邦總理梅克爾領導的基民盟與友黨自民黨合組的中間偏右執政聯盟落敗丟失主政權，突顯選民不滿梅克爾政府用納稅人的錢為深陷主權債信危機的歐元區國家紓困。
20120509
希臘左派領導人齊普拉斯(Alexis Tsipras)站到了舞台的中央，現在輪到他來嘗試組建聯合政府了。但齊普拉斯領導的政黨在週日的選舉中獲得了16.8%的選票，他明確承認自己成功組建聯合政府的希望渺茫。他說，這一得票率和希臘的選舉制度對他不利。
由於經談判產生新政府的可能性越來越小，希臘的政治領袖將目光瞄向了預計將於6月舉行的下一次大選。6月份的選舉可能成為薩馬拉斯和齊普拉斯二人的對決，因此這場選舉也就有可能成為希臘選民對希臘是否退出歐元區的全民公決。希臘如果無法在17日之前組成新內閣，將在6月重新舉行選舉。
歐洲金融穩定基金(EFSF)理事會2012/5/9發表聲明稱，向希臘發放的52億歐元救助資金中將有10億歐元暫緩發放。由於扣掉10億歐元后的42億歐元剛好夠希臘未來一個月還債所需，但卻會讓希臘政府陷入無錢可花的境地。分析人士普遍認為，歐盟此舉意在施壓希臘。“要知道，選舉也是要花錢的。”德國財長朔伊布勒(Wolfgang Schauble)說，“如果希臘決定不留在歐元區，我們也無法強迫它待在這里。
Bankia由七家地區儲蓄銀行合並而成，不良房地產貸款規模高達550億歐元（約合710億美元），佔總資產的比例將近30%。雖然2012/5/9西班牙政府紓困注資，間接取得Bankia 45%的股權。
Bankia的問題源於2011年7月上市時走的路徑。為了吸引投資者，控制該行的政客為Bankia制定了一個復雜的結構，180億歐元問題最嚴重的資產被留在了未上市控股公司Banco Financiero y de Ahorros (簡稱BFA)中，對規模和合並後協同效應的大肆宣傳，使Bankia被包裝成了一個成功典范。首次公開募股(IPO)交易中，約35萬名零售儲戶認購了該行25%的股權；眾多客戶還購買了該行60億歐元的優先股。他們的賭注是：Bankia的派息將足以補償BFA的虧損。國際投資者拒絕按面值接受Bankia和BFA的房地產資產。該行難以出售這些問題資產，意味著31%的撥備覆蓋率遠遠不夠，Bankia也被關在了融資市場的大門之外。為了重塑市場信心，西班牙政府2月份下令國內銀行進一步計提500億歐元撥備。Bankia因此出現了巨大的資金缺口，彌補的方法是將價值15億歐元的優先股轉換為普通股。但BFA卻無力彌補其31億歐元的資金缺口。
BFA的資金缺口問題因西班牙政府紓困注資目前也已經得到解決，解決的辦法是把西班牙救助基金提供的45億歐元貸款轉化為股權，政府也因此獲得了BFA的全部股權。但在CaixaBank SA (CABK.MC)收購Banca Civica、沖銷後者全部帳面價值僅幾周之後，BFA帳面價值就也減記至零，這只會進一步加劇投資者對西班牙銀行業資產狀況的不信任。
Bankia仍有45億歐元的優先股，但是鑒於該行股價已較發行價下跌了近50%，銀行將如何填補由此產生的資金缺口。不論把優先股轉換為普通股意味著要麼普通股股東承受巨額損失，或是優先股股東喪失股權，投資者信心都將受到沉重打擊。
20120514
英國銀行業目前已估計希臘退出歐羅區的機率高達50%，並已連同金融服務管理局制定一系列對應措施，包括如何應付希臘重新發行自己的貨幣等。歐洲官員也開始評估，希臘退出歐元區會有哪些後續衝擊。歐盟經濟及貨幣事務執委 Olli Rehn 則於同一場合表示，歐元區「確定」比 2 年前能更快擺脫希臘可能退出帶來的衝擊。
20120515
舉行的歐元區財政部長會議後，歐元集團主席 Jean-Claude Juncker 表示：沒有想過讓希臘退出歐元區，外面傳言實在是空穴來風，這根本是有心人在造謠。歐元集團主席 Juncker 卻思考提供希臘一些轉圜空間，不排除針對改革目標期限放寬再進行討論，但前提是希臘政黨間要能弭平歧見，堅定支持紓困協定要求的改革計畫。
20120516
總統發言人表示，組閣協商至此正式宣告失敗，重新大選勢在必行，這段期間將由看守政府負責維持國事運作，並敲定大選日期。儘管希臘官員並未鬆口，但一般預期時間將是6月17日。希臘央行總裁普羅沃波羅斯（George Provopoulos）向巴普立亞斯表示，希臘人已提領高達7億歐元（8.93億美元）的存款，情況可能惡化。
歐洲政策研究中心（CEPS）主任葛羅斯（DanielGros）說，西班牙的經常帳赤字與債務規模都比希臘小，西班牙不可能成為希臘第二。既然西班牙當前所面臨的困境，源自於經濟結構的失衡，而非如希臘過度舉債所致，西班牙未來經濟前景仍然相對樂觀，國力與國際影響力仍不容忽視。
希臘工業化程度非常低，本身幾乎可說是沒有核心產業。包括汽車等高價的工業產品都是靠進口。希臘公部門的冗員問題，是造成行政效率不彰的重要因素之一。逃 漏稅問題是導致目前經濟不振的重要因素之一。80%的紓困資金將用來償債，能用來整建希臘經濟的資金相當有限，經濟如何成長。
西班牙風能、太陽能等再生能源產業，在國際間占一定的比例，這些產業目前都是各國研發的重點項目，西班牙可說是走在世界的尖端。陽光工業也就是觀光業規模在全球排名第2，西班牙不僅是20國集團（G20）的會員國，全球第11大工業國，西班牙躍居全球第7大軍火輸出國。因西班牙在科技與重工業具備可觀的實力，歐盟向來有信心，西班牙不需要紓困，但如何讓失序的經濟重回正軌，將是西班牙未來面臨的嚴峻挑戰。
20120517
歐洲央行 (ECB)2012/5/16證實有 4 家希臘銀行資金水準嚴重不足且並未增資，ECB 已停止對其的貨幣政策行動；這些銀行現在只能仰賴希臘央行的緊急流動性援助計畫 (ELA)，一旦這些希臘完成增資程序，且預期很快會實現，他們就能再次進入標準歐元體系的再融資行動中。ECB 只會對仍有償債能力的銀行提供再融資行動，而未能符合 ECB 嚴格規定的銀行，若仍被該國央行視為有償債能力，仍可請求央行的緊急流動性援助計畫 (ELA) 資金。
20120518 【銀行爆發擠兌】
信心危機迅速向外擴散，西班牙金融系統因為在歐債中的曝險率太高，穆迪預測銀行的呆帳將愈來愈多，16家西班牙銀行的信用評等，被調降一到三級不等，有些已經變成垃圾級。西班牙第四大銀行，據傳爆發擠兌。希臘政治癱瘓，增加了它退出歐元區的可能性，擔心希臘遲早會退出歐元區的民眾，為了保險起見，開始提領存在銀行裡的歐元，以免將來希臘重新發行自己的貨幣時，存款被自動轉換成勢必會大貶值的希臘貨幣，讓他們的辛苦積蓄化為烏有。
20120519
國際評級機構穆迪投資者服務公司宣布下調西班牙16家銀行以及一家西班牙在英國分行的長期債務和存款評級，西班牙最大兩家銀行——西班牙國際銀行（Santanda）和西班牙對外銀行（BBVA）也位列其中。
20120522
Center for European Reform首席經濟學家Simon Tilford表示：「有些人認為，希臘退出是清理戰場，不會造成系統性蔓延，這根本是一種自我欺騙的說法。大家已經看到蔓延速度加快，資金開始撤離，並且在西班牙銀行業危機全面爆發的風險下，穆迪(Moody’s Investor Service)下砍西班牙16家銀行業者與4個地區的債信評級。」系統所面對的壓力龐大，必然有恐慌與蔓延，保護太大而無力紓困的國家，需要做出政治抉擇與財政承諾，這些似乎是德國、芬蘭與荷蘭等國家所不樂見的，這也是他們寧願希臘留下來的主因。
“GREXIT(希臘滾蛋)”是一個很難聽的辭彙，可能很快就會成為更難堪的事實：支持希臘離開的人認為：希臘將會獲得較便宜的貨幣(新德拉克馬)，而且能讓剩下來的成員們打造出更緊密的財政和金融聯盟，剔除扯後腿的希臘後讓整件事情變得更容易。但是自我吹眠地認為希臘出走是簡單或理想的做法，這完全錯誤。在最壞的事情發生之前，希臘的政治人物需要誠實地面對「離開歐元」所帶來的意涵是什麼。如果最壞的事情發生，歐洲的政治人物需要更加勇敢地保護歐元的其他成員們。歐盟可以保持希臘政治穩定，使之遠離如近期1974年的獨裁政權 ，並讓歐洲能夠免於創傷。無論是希臘民間債券還是國債的違約，將會讓歐洲的銀行、企業和納稅人損失慘重。上述所說得還沒有考慮到風暴蔓延到整個疲軟的歐元區經濟。
然而，政治的錯誤計算和金融業的混亂所影響的範圍，意謂著最糟該的情況可能真的會發生。如果金融業恐慌的情況迫使希臘在選前提早出走，將摧毀對於歐元區銀行安全性的信任程度。希臘仍然將面臨更嚴利的財政緊縮：這需要「一項自律的貨幣政策」和「一系列果敢的財政改革」，以保留便宜貨幣的好處，同時避免高通膨的發生。「自律」和「改革」在希臘的政治裡頭很少見。為了保護葡萄牙和西班牙的銀行免於混亂，歐洲的政府官員將必須成立一個涵蓋整個歐元區的存款保險。並且要能向主權債市場的投資人再度保證，將會在歐元成員間盡快實行債務共同承擔的做法。
20120523
歐洲機構或國家正準備因應希臘退出的計畫。路透報導，歐元集團工作小組21日舉行視訊會議時，同意指示成員國開始準備希臘退出的應變計畫歐盟領袖昨天舉行非正式峰會前夕，突然傳出歐盟官員告訴成員國，備妥希臘可能退出歐元區的應變計畫，加重希臘可能退場的疑慮；德國央行報告則指出，希臘退出將是「可控制」的一項挑戰。
帕帕德莫斯前天接受道瓊社專訪時說，希臘退出歐元區將產生災難性的經濟後果，對歐元區國家造成莫大影響。帕帕德莫斯引述預估數據說，希臘退出歐元區的整體成本介於五千億至一兆歐元之間，這些成本將反映在對股市市值的衝擊、蔓延至其他國家的後果，以及實質經濟的損失。
20120528
歐盟秘密擬定拯救銀行業基金，旨在接管區內出問題的銀行，化解銀行一旦倒閉帶來的威脅。基金的資金將來自向區內銀行徵收的稅款，計畫同時包括設立獨立存款保險公司，提供存款保障，背後會有歐盟、歐央行和新的歐洲穩定基金支持。基金亦可以緩解歐豬國等地銀行業的周轉問題，令相關國家主權債評級不致受到拖累。此計畫獲得德國首肯的機會料較大。
支持推行財政緊縮政策的希臘傳統大黨新民主黨所獲民意支持率超過反對緊縮的左翼激進聯盟黨【希臘人也開始憂慮了!】。5項民調26日發布結果，新民主黨的選民支持率為25.6%至27.7%，而先前領先的左翼激進聯盟黨的支持率為20.1%至26%，另一傳統大黨泛希臘社會主義運動的支持率為13%至15.5%。
在西國第3大銀行─Bankia銀行伸手向總理拉荷義（Mariano Rajoy）的政府要190億歐元（240億美元）紓困金的同時，西班牙正考慮直接向Bankia銀行及其母公司BFA注入國債，以求為這家困境中的銀行的190億歐元國有化操作提供一部分資金，此舉旨在規避直接從債券市場融資【西班牙處理銀行壞帳竟然要發國債去跟ECB要錢?國庫空了嗎?】。按照這份被分析師們視為非正統的計劃，馬德里方面將向Bankia發行由西班牙政府擔保的債務、以換取Bankia的股本，而該行隨即能夠將這些債券作為抵押品存入歐洲央行(ECB)并從歐洲央行借得現金。Bankia將如何把來自歐洲央行短期和臨時流動性操作的資金，用於較長期的資本重組。
西班牙已動用國有的銀行重組基金Frob向銀行注資，總共支出了148億歐元，使該基金僅剩下53億歐元，遠低於Bankia所需的190億歐元。
20120529
希臘金融穩定基金（Hellenic Financial Stability Fund）2012/05/28 注資國內4大銀行180億歐元（230億美元），此為資本重組計畫的一環，可望讓希臘銀行重返歐洲央行融資機制。希臘國家銀行（National Bank of Greece SA）、EFG歐元銀行（EFG Eurobank Ergasias）、阿爾法銀行（Alpha Bank SA）和彼里夫斯銀行（Piraeus Bank SA）等4大銀行，在第1級核心資本適足率跌破8%後，遭歐洲央行切斷融資管道，轉而仰賴希臘央行的緊急流動性計畫融資。希臘4大銀行2011年總計虧損279億歐元，主要來自史上最大主權債務重整。政經動盪已在希臘引發恐慌，因擔心政局將持續不穩與可能退出歐元區，許多民眾不但延後繳稅。
高盛集團(Goldman Sachs Group Inc., GS)表示﹐目前來看希臘退出歐元區並非可能性最大的結果﹔不過﹐若希臘決定退出歐元區並自行發行貨幣﹐結果可能非常嚴重﹐眼下最有可能的結果是希臘將勉強過關﹔希臘將被資本市場拒之門外﹔即便假設決策當局將採取堅決的應對措施﹐對實體經濟產生的連鎖衝擊仍可能導致歐元區經濟增速減少至多兩個百分點。渣打表示目前最有可能發生的情景是﹐歐洲央行(European Central Bank)和其他成員國將採取有效舉措“把門關好”﹐防止風險在其他歐洲國家扎根。
希臘央行週五公佈的數據顯示﹐今年第一季度希臘旅遊業收入同比下降了15%。數量與去年相比將減少150萬﹐國內生產總值將下降超過一個百分點﹐10萬個夏季就業崗位受到威脅。這還意味著﹐希臘這個現金短缺的國家的稅收將會減少﹐從而進一步威脅預算目標的實現。自從5月6日大選以來﹐整個歐洲的媒體對希臘進行了密集的報道﹐5月份預定到希臘度假的人數較去年同期相比下降了三分之一。希臘是世界上20個最受歡迎的旅遊目的地之一﹐來自歐盟國家的觀光者長期以來一直佔據其遊客總數的一半左右﹐特別是來自德國和英國的遊客。但是出於對希臘財政混亂局面和社會動盪的擔心﹐許多人選擇了西班牙和土耳其等其他地中海地區的旅遊目的地。
20120530
希臘最大的銀行「國民銀行」29日警告，如果退出歐元區，將對生活水準造成災難性的衝擊，而且將成為就業與通貨膨脹惡化的最大夢魘。該行預測，一旦退出，希臘人均所得將劇降55%，而新貨幣德拉馬克也將立即貶值65%。
歐洲央行回絕西班牙政府的190億歐元挹注Bankia計畫，西班牙政府提議挹注 190 億歐元的政府公債給 Bankia 銀行母公司，然後利用歐洲央行的三月期再融資窗口 (refinancing window) 置換成現金。據了解歐洲央行回絕此計畫的原因是，這觸犯了歐盟對於各國政府中央銀行的資金限制。
20120531
歐盟20120530在年度的經濟建議報告中提出2大對策，為了切斷銀行與主權國家之間的關聯，分別是透過永久性的紓困基金直接對歐洲銀行業注資，以及設立一個歐元區金融監管同盟，包括統一的存款擔保制度與監管制度。ESM為歐盟常設的紓困基金，今年7月將正式上路實施，根據該基金的使用規定，資金僅能用於對主權國家紓困，不能直接用於銀行的注資，若是要對銀行直接注資，就必需先經過修改條約的程序。
20120601
西班牙央行周四公布資料指出，今年以來資金出走情況相當嚴重，第1季總計呈現970億歐元的資金淨流出，已幾近該國國內生產毛額（GDP）的1成，3月資金失血金額更達662億歐元，為1990年開始統計相關數據以來的單月歷史新高，創該國史上單月最大失血紀錄。西班牙金融體系告急，資金紛紛避險，推升美國與德國公債等避險資產行情，各年期殖利率都創下新低。
德國2年期政府公債殖利率甚至跌破0，為史上首見負數，盤中最低並來到負0.005％。負利率代表投資人需就避險資產額外支付費用，負利率可能代表許多投資人均押歐元區未來將瓦解，因為若歐元區一旦瓦解，對德債投資人將是利多，未來以德國貨幣重新計價的德債勢必會有匯率升值的行情。
德國首度鬆口，透露可能對發行歐元債券及進一步援助歐洲銀行業改採開放態度。上述轉變必須建立在其餘歐元國家同意將更多權力交給歐洲中央組織的前提下。該名官員說，只要其餘會員國更深入參與這項發展，並準備好將更多主權交給歐盟組織，德國也將更積極參與並催生銀行聯盟等合作計畫。
雖然德國會作為最歐元區的後盾，不過擔心其他國家吃定了德國會承諾任何紓困而停止財政改革，德國仍舊會謹慎行事。
20120602
西班牙總理拉荷義（Mariano Rajoy）加強向德國總理梅克爾（AngelaMerkel）施壓的力道，要她支持解決歐債危機的新構想，並同時敦促歐洲領袖加把勁保護銀行業。拉荷義2日表態，鼓吹歐洲成立更強而有力的「銀行聯盟」，加入銀行業資本重組集中式系統的支持陣營。德國聯邦銀行（Bundesbank）副總裁勞坦希萊格表示，超國家性歐元基金所隱含的均攤風險，「只有在1個有中央控制和干涉權的財政聯盟中才有可能成功」。
20120605
拖欠工資。而這個問題可能會將希臘人推進更深的經濟深淵中。
在希臘﹐因被拖欠費用而無法給員工發工資的機構和公司大幅增加。很多員工都沒有拿到工資──不按時發工資是常事﹐有時甚至根本不發工資。企業之間相互拖欠。政府不向供貨商付款﹐該退的稅款也沒有退給納稅人。圍繞希臘可能退出歐元區的猜測甚囂塵上﹐這使希臘人更加不願意拿出歐元付賬單。希臘人認為歐元是硬通貨﹔他們不想把歐元花出去﹐他們不想向任何人付款。從國外購買重要藥物和醫療用品變得越來越困難。供應商現在要求現金預付﹐這是很多希臘公司目前都面臨的一個問題。
希臘政府本身就是拒付者。2011年底﹐政府欠供應商57億歐元。歐元區和國際貨幣基金組織(IMF)有關延遲發放事先安排好的救助款項的任何決定似乎都加劇了希臘政府的問題。據歐盟委員會(European Commission)最新一份關於希臘的報告顯示﹐去年一筆救助款的發放從9月拖到12月﹐破壞了希臘政府制定減少延期付款計劃的努力。私營業現在向希臘申報增值稅退稅不僅手續複雜﹐而且辦理過程漫長﹐希臘政府以此來拖延退稅款的支付。
法國左派社會黨候選人弗朗索瓦·奧朗德和現任總統薩科齊分別以27.5%和26.6%的得票率進入第二輪投票。奧朗德威脅推翻“財政契約”。競選期間，現年58歲的奧朗德提出的數項較為激進的經濟政策主張備受關注。他的主張包括：反對歐盟最新“財政契約”，推動就此與歐盟委員會重新談判；主張歐洲央行的職能由單一控制通脹轉向刺激增長；繼續擴大政府公共支出，通過促進經濟增長削減赤字和債務；將年收入超過100萬歐元者的個人所得稅稅率上調至75%；暫停退休制度改革等。
應對歐債危機問題上，法國新總統能否繼續與德國保持統一立場，關係重大。因此德國總理默克爾對法國大選的關注程度，甚至超過對德國地方選舉的關注。德國方面擔心，奧朗德從未擔當過政府要職，其針對歐洲建設、應對歐債危機具有清晰有力的可行性方案少，而具沖擊力強、吸引媒體眼球的措辭多。一旦奧朗德當政，法國有關歐洲前途的政策可能將出現較大“不可確定性”。
荷蘭首相馬克·呂特已向女王貝婭特麗克絲遞交內閣辭呈。他領導的執政聯盟關於140億歐元(約合184億美元)政府財政赤字削減方案的談判在進行7周后破裂。
20120425
希臘央行總裁普羅沃普洛斯（George Provopoulos）公布希臘經濟年度報告時說：「央行預測，2012年度國內生產毛額（GDP）平均萎縮幅度將近5%。」這項預測不如央行3月預測的萎縮4.5%，也不如希臘三方國際債權人國際貨幣基金、歐盟執委會和歐洲央行預估的萎縮4.7%。普羅沃普洛斯表示，希臘5月6日舉行選舉後必須「準備就緒」，領導國家面對因歐債危機加劇而惡化的不明前景。他並警告，競選活動已使實施計劃好的改革實施減速，若選舉過後，新政府和民眾實施復甦計畫的意願再現疑慮，希臘可能將面臨更艱難的處境。
歐洲中央銀行理事魏德曼（Jens Weidmann）表示，外界呼籲歐銀祭出更多措施打擊主權債務危機，是高估了歐銀的能力「貨幣政策不是萬靈丹，央行銀彈也不是用之不竭，在貨幣聯盟中更是如此。只有降低過於龐大的赤字規模、提高競爭力，才能重獲大家信任。可是就是因為這些措施不得人心，所以政治人物很容易轉而依賴貨幣寬鬆政策。」
魯比尼相信市場需要進一步的寬鬆貨幣政策，「若私人和公共部門進行去槓桿化過程，導致國內需求疲軟，且財務調整效果不彰，就需要靠淨出口來改善經濟成長。」為了提振淨出口額，得要貨幣身價下跌，外加更為寬鬆的匯率政策，才能為歐元區帶來實質貨幣貶值效果。
歐蘭德原則上並不反對歐元，但他拒絕財政撙節措施，認為著眼於國內經濟成長方為長治久安之計。歐蘭德認為減赤是首要任務，但是要透過增稅的方式而非大幅削減財政支出。簡單來說，歐蘭德對維持歐元區的存續並未強力反對，但卻也是意興闌珊。
有更大的問題攤在歐元區成員國政府面前：民主的反撲。索羅斯聲稱，歐洲處於嚴重的社會、經濟和道德危機之中，類似的社會解體過程，對比蘇聯來看並不陌生。歐元區成員國民眾已受夠財政紀律弱的成員國拖累歐元區域與他國國內經濟成長，反對民眾也不願見到他們的執政者執迷不悟，持續從國庫掏錢紓困以確保歐洲共同貨幣制度的存續與完整性。
20120430
希臘早已民怨沸騰，當局推動的縮減退休金等痛苦改革使老年選民在齒搖髮禿之年仍在掙扎求生，年輕選民也因青年失業率居高不下而憤怒不已，社會瀰漫憤怒與無助的氛圍不僅大幅推升自殺率，也使兩大政黨迅速流失人氣，反對大幅減薪和退休金的小黨則趁勢崛起。希臘有兩大隱憂，一是兩大政黨選後需要花時間協商組成聯合政府，二為新政府缺乏選民明確授權，在推動緊縮和改革措施時可能面臨國會的反對壓力。民調顯示，沒有任何政黨獲得足夠選民支持，得以推動緊縮政策，但緊縮政策卻是希臘留在歐元區的必要條件。
包括梅克爾和歐洲央行（ECB）總裁德拉基在內，眾多重要人物開始在言談間釋出著重刺激成長的意味，致力於縮減與歐蘭德競選理念間的差距。
荷蘭和法國是德國在歐盟內的主要盟友，一旦這兩國更換領導人，德國總理默克爾在歐盟的“統治”地位將受到極大挑戰。 德國雖失去支持者，但仍穩坐歐元區政治與經濟勢力的第一把交椅，梅克爾也未曾顯示有意改變因應危機的策略。此外，從危機爆發以來，德國已透過立法等種種改變，「財政公約已談妥，並經25國領導人簽署，已在葡萄牙和希臘獲得批准，且即將在全歐各國國會獲得通過。愛爾蘭5月底將就此公約舉行公投。」緊縮政策牢牢嵌入歐元區的架構中，緊縮政策不太可能快速變盤只會改變危機管理的論調，這將使危機管理的情勢更加嚴峻。
20120502
不同於其他歐洲國家，德國呼籲採取緊縮政策以解決歐元區債務危機，然而也因此飽受外界批評。部份人士宣稱，高負債國家以削減預算方式達到減赤效果，將導致經濟呈現螺旋式下降。梅克爾聲稱：「當務之急在於，擺脫經濟成長必伴隨大量資金拉抬效果的觀念，持續性成長經濟的基礎，在於教育和研究、中小型企業創新、合理的工資調整發展等等，且最重要的是勞工市場的開放。」要推動可持續性成長的經濟政策，需要相當的政治手腕和創造力，而不是單純地砸下述十億歐元。
緊縮政策讓希臘經濟為之破碎，國家目前處於第 5 年衰退深谷之中，失業率由 2009 年約 9％ 一路攀升至 21％，自殺率也不斷上升。數萬間小型企業宣告倒閉，部份社會底層希臘民眾無家可歸，只能靠人施捨度日。希臘前總理巴本德里歐指出：「我希望可以用對人民較和緩的方式，處理經濟金援問題，尤其是金融災害沒有責任的退休人員和勞工們，但到了最後，每個人都對此付出高昂慘痛的代價。」
20120503
西班牙的法律規定一個星期必須要有一場主要球賽免費在電視上轉播，其餘的則在有線電視台或是付費的衛星頻道上轉播。觀眾現在一個星期看一場免費的球賽轉播就滿足了，不再願意付錢訂購足球賽事。身為西甲對手的英超，沒有任何一場比賽是透過免費電視直播。來自電視台的收入減少也將反過來威脅西班牙足球俱樂部 (西甲) 的財務生存能力，讓他們無力阻止明星球員轉去英超，明星球員不斷外流。儘管西甲球隊每年的電視轉播收入落後於英超，但西班牙球星卻是全世界收入最高的運動明星。過去兩年來，已經有些西班牙頂級球星離開了西甲轉而效忠英超球隊，包括了西班牙國家隊成員 David Silva 和 Juan Mata，他們分別離開了老東家瓦倫西亞隊，瓦倫西亞的銀行甚至自此開始停止貸款給瓦倫西亞隊，還出現了遲發薪資給球員的狀況。
20120508 -- 財政緊縮是崎嶇但正確的道路，但民意的反撲往往會把憤怒發洩在執政者，給錢與拿錢的都不高興。
極端勢力以及主要政黨都標榜反緊縮而衝高得票，引起歐元區國家的擔憂。德國總理梅克爾（AngelaMerkel）則再次重申，經濟改革與緊縮政策，仍是希臘取得1740億美元紓困的前提。
聯合執政的「泛希臘社會運動黨」跟「新民主黨」身上，兩黨得票率合計只有32％，反緊縮政策的小黨取得前所未有的勝利。希臘保守派新民主黨在議會選舉中贏得最多票數，成為議會第一大黨，但其所獲議席不足以單獨組閣。該黨領袖薩馬拉斯7日表示，遊說各黨組成新聯合政府的努力失敗，已向總統帕普利亞斯交回授權。根據希臘法律，如果沒有一個政黨獲得絕對多數，即拿下當前300個議席中的151個以上，那麼得票居前三位的政黨將各有3天時間組建聯合政府。由於目前新民主黨組閣失敗，組閣機會將順延至激進左翼聯盟。如果各政黨籌組新政府都一一失敗，這次國會大選的結果將作廢，下個月再選一次，動盪不安的希臘政局也將持續衝擊全球金融。希臘三名財政部官員透露，如果新政府無法盡快組成以便跟歐盟、IMF商討下一筆援助款，希臘可能在6月底用光現金。
反對德國主導泛歐撙節政策、主張擴增公共支出刺激經濟的社會黨候選人奧朗德，贏得五一．七％選票，擊敗力挺財政緊縮的中間偏右派現任總統薩科奇。德國擔心，奧朗德要求重新談判財政協議可能會導致人們不再信任歐洲同希臘和其它受救助國家達成的多項現存協議。這些協議是在歐盟委員會(European Commission)、歐洲央行(European Central Bank)和國際貨幣基金組織(International Monetary Fund, 簡稱：IMF)這三大機構的監督下達成的。默克爾警告說，重新談判財政協議可能會開出一個危險的先例，整個歐元區救助方案可能因此走向失敗。
歐蘭德（Francois Hollande）主張，以緊縮財政為導向的歐盟財政協議（Fiscal Compact），應加入促進成長與發展條款，並盡快重新協商。但財政協議已獲歐盟25會員國首肯，加上規模高達8000億歐元（約1.1兆美元）的歐洲穩定機制（ESM）即將於7月起動，重啟協商牽一髮動全身，對於國際金融市場與歐元區甚至歐盟的衝擊，不言而喻。歐元區集團主席榮科及德國總理梅克爾一致強調，已獲歐盟25會員國背書的財政協議，絕對不能重新協商。有關促進經濟成長的構想，可討論如何形諸於文字，但不一定要以條約的方式呈現。
德國極北邦雷斯勒維霍斯坦6日舉行邦議會選舉，德國聯邦總理梅克爾領導的基民盟與友黨自民黨合組的中間偏右執政聯盟落敗丟失主政權，突顯選民不滿梅克爾政府用納稅人的錢為深陷主權債信危機的歐元區國家紓困。
20120509
希臘左派領導人齊普拉斯(Alexis Tsipras)站到了舞台的中央，現在輪到他來嘗試組建聯合政府了。但齊普拉斯領導的政黨在週日的選舉中獲得了16.8%的選票，他明確承認自己成功組建聯合政府的希望渺茫。他說，這一得票率和希臘的選舉制度對他不利。
由於經談判產生新政府的可能性越來越小，希臘的政治領袖將目光瞄向了預計將於6月舉行的下一次大選。6月份的選舉可能成為薩馬拉斯和齊普拉斯二人的對決，因此這場選舉也就有可能成為希臘選民對希臘是否退出歐元區的全民公決。希臘如果無法在17日之前組成新內閣，將在6月重新舉行選舉。
歐洲金融穩定基金(EFSF)理事會2012/5/9發表聲明稱，向希臘發放的52億歐元救助資金中將有10億歐元暫緩發放。由於扣掉10億歐元后的42億歐元剛好夠希臘未來一個月還債所需，但卻會讓希臘政府陷入無錢可花的境地。分析人士普遍認為，歐盟此舉意在施壓希臘。“要知道，選舉也是要花錢的。”德國財長朔伊布勒(Wolfgang Schauble)說，“如果希臘決定不留在歐元區，我們也無法強迫它待在這里。
Bankia由七家地區儲蓄銀行合並而成，不良房地產貸款規模高達550億歐元（約合710億美元），佔總資產的比例將近30%。雖然2012/5/9西班牙政府紓困注資，間接取得Bankia 45%的股權。
Bankia的問題源於2011年7月上市時走的路徑。為了吸引投資者，控制該行的政客為Bankia制定了一個復雜的結構，180億歐元問題最嚴重的資產被留在了未上市控股公司Banco Financiero y de Ahorros (簡稱BFA)中，對規模和合並後協同效應的大肆宣傳，使Bankia被包裝成了一個成功典范。首次公開募股(IPO)交易中，約35萬名零售儲戶認購了該行25%的股權；眾多客戶還購買了該行60億歐元的優先股。他們的賭注是：Bankia的派息將足以補償BFA的虧損。國際投資者拒絕按面值接受Bankia和BFA的房地產資產。該行難以出售這些問題資產，意味著31%的撥備覆蓋率遠遠不夠，Bankia也被關在了融資市場的大門之外。為了重塑市場信心，西班牙政府2月份下令國內銀行進一步計提500億歐元撥備。Bankia因此出現了巨大的資金缺口，彌補的方法是將價值15億歐元的優先股轉換為普通股。但BFA卻無力彌補其31億歐元的資金缺口。
BFA的資金缺口問題因西班牙政府紓困注資目前也已經得到解決，解決的辦法是把西班牙救助基金提供的45億歐元貸款轉化為股權，政府也因此獲得了BFA的全部股權。但在CaixaBank SA (CABK.MC)收購Banca Civica、沖銷後者全部帳面價值僅幾周之後，BFA帳面價值就也減記至零，這只會進一步加劇投資者對西班牙銀行業資產狀況的不信任。
Bankia仍有45億歐元的優先股，但是鑒於該行股價已較發行價下跌了近50%，銀行將如何填補由此產生的資金缺口。不論把優先股轉換為普通股意味著要麼普通股股東承受巨額損失，或是優先股股東喪失股權，投資者信心都將受到沉重打擊。
20120514
英國銀行業目前已估計希臘退出歐羅區的機率高達50%，並已連同金融服務管理局制定一系列對應措施，包括如何應付希臘重新發行自己的貨幣等。歐洲官員也開始評估，希臘退出歐元區會有哪些後續衝擊。歐盟經濟及貨幣事務執委 Olli Rehn 則於同一場合表示，歐元區「確定」比 2 年前能更快擺脫希臘可能退出帶來的衝擊。
20120515
舉行的歐元區財政部長會議後，歐元集團主席 Jean-Claude Juncker 表示：沒有想過讓希臘退出歐元區，外面傳言實在是空穴來風，這根本是有心人在造謠。歐元集團主席 Juncker 卻思考提供希臘一些轉圜空間，不排除針對改革目標期限放寬再進行討論，但前提是希臘政黨間要能弭平歧見，堅定支持紓困協定要求的改革計畫。
20120516
總統發言人表示，組閣協商至此正式宣告失敗，重新大選勢在必行，這段期間將由看守政府負責維持國事運作，並敲定大選日期。儘管希臘官員並未鬆口，但一般預期時間將是6月17日。希臘央行總裁普羅沃波羅斯（George Provopoulos）向巴普立亞斯表示，希臘人已提領高達7億歐元（8.93億美元）的存款，情況可能惡化。
歐洲政策研究中心（CEPS）主任葛羅斯（DanielGros）說，西班牙的經常帳赤字與債務規模都比希臘小，西班牙不可能成為希臘第二。既然西班牙當前所面臨的困境，源自於經濟結構的失衡，而非如希臘過度舉債所致，西班牙未來經濟前景仍然相對樂觀，國力與國際影響力仍不容忽視。
希臘工業化程度非常低，本身幾乎可說是沒有核心產業。包括汽車等高價的工業產品都是靠進口。希臘公部門的冗員問題，是造成行政效率不彰的重要因素之一。逃 漏稅問題是導致目前經濟不振的重要因素之一。80%的紓困資金將用來償債，能用來整建希臘經濟的資金相當有限，經濟如何成長。
西班牙風能、太陽能等再生能源產業，在國際間占一定的比例，這些產業目前都是各國研發的重點項目，西班牙可說是走在世界的尖端。陽光工業也就是觀光業規模在全球排名第2，西班牙不僅是20國集團（G20）的會員國，全球第11大工業國，西班牙躍居全球第7大軍火輸出國。因西班牙在科技與重工業具備可觀的實力，歐盟向來有信心，西班牙不需要紓困，但如何讓失序的經濟重回正軌，將是西班牙未來面臨的嚴峻挑戰。
20120517
歐洲央行 (ECB)2012/5/16證實有 4 家希臘銀行資金水準嚴重不足且並未增資，ECB 已停止對其的貨幣政策行動；這些銀行現在只能仰賴希臘央行的緊急流動性援助計畫 (ELA)，一旦這些希臘完成增資程序，且預期很快會實現，他們就能再次進入標準歐元體系的再融資行動中。ECB 只會對仍有償債能力的銀行提供再融資行動，而未能符合 ECB 嚴格規定的銀行，若仍被該國央行視為有償債能力，仍可請求央行的緊急流動性援助計畫 (ELA) 資金。
20120518 【銀行爆發擠兌】
信心危機迅速向外擴散，西班牙金融系統因為在歐債中的曝險率太高，穆迪預測銀行的呆帳將愈來愈多，16家西班牙銀行的信用評等，被調降一到三級不等，有些已經變成垃圾級。西班牙第四大銀行，據傳爆發擠兌。希臘政治癱瘓，增加了它退出歐元區的可能性，擔心希臘遲早會退出歐元區的民眾，為了保險起見，開始提領存在銀行裡的歐元，以免將來希臘重新發行自己的貨幣時，存款被自動轉換成勢必會大貶值的希臘貨幣，讓他們的辛苦積蓄化為烏有。
20120519
國際評級機構穆迪投資者服務公司宣布下調西班牙16家銀行以及一家西班牙在英國分行的長期債務和存款評級，西班牙最大兩家銀行——西班牙國際銀行（Santanda）和西班牙對外銀行（BBVA）也位列其中。
20120522
Center for European Reform首席經濟學家Simon Tilford表示：「有些人認為，希臘退出是清理戰場，不會造成系統性蔓延，這根本是一種自我欺騙的說法。大家已經看到蔓延速度加快，資金開始撤離，並且在西班牙銀行業危機全面爆發的風險下，穆迪(Moody’s Investor Service)下砍西班牙16家銀行業者與4個地區的債信評級。」系統所面對的壓力龐大，必然有恐慌與蔓延，保護太大而無力紓困的國家，需要做出政治抉擇與財政承諾，這些似乎是德國、芬蘭與荷蘭等國家所不樂見的，這也是他們寧願希臘留下來的主因。
“GREXIT(希臘滾蛋)”是一個很難聽的辭彙，可能很快就會成為更難堪的事實：支持希臘離開的人認為：希臘將會獲得較便宜的貨幣(新德拉克馬)，而且能讓剩下來的成員們打造出更緊密的財政和金融聯盟，剔除扯後腿的希臘後讓整件事情變得更容易。但是自我吹眠地認為希臘出走是簡單或理想的做法，這完全錯誤。在最壞的事情發生之前，希臘的政治人物需要誠實地面對「離開歐元」所帶來的意涵是什麼。如果最壞的事情發生，歐洲的政治人物需要更加勇敢地保護歐元的其他成員們。歐盟可以保持希臘政治穩定，使之遠離如近期1974年的獨裁政權 ，並讓歐洲能夠免於創傷。無論是希臘民間債券還是國債的違約，將會讓歐洲的銀行、企業和納稅人損失慘重。上述所說得還沒有考慮到風暴蔓延到整個疲軟的歐元區經濟。
然而，政治的錯誤計算和金融業的混亂所影響的範圍，意謂著最糟該的情況可能真的會發生。如果金融業恐慌的情況迫使希臘在選前提早出走，將摧毀對於歐元區銀行安全性的信任程度。希臘仍然將面臨更嚴利的財政緊縮：這需要「一項自律的貨幣政策」和「一系列果敢的財政改革」，以保留便宜貨幣的好處，同時避免高通膨的發生。「自律」和「改革」在希臘的政治裡頭很少見。為了保護葡萄牙和西班牙的銀行免於混亂，歐洲的政府官員將必須成立一個涵蓋整個歐元區的存款保險。並且要能向主權債市場的投資人再度保證，將會在歐元成員間盡快實行債務共同承擔的做法。
20120523
歐洲機構或國家正準備因應希臘退出的計畫。路透報導，歐元集團工作小組21日舉行視訊會議時，同意指示成員國開始準備希臘退出的應變計畫歐盟領袖昨天舉行非正式峰會前夕，突然傳出歐盟官員告訴成員國，備妥希臘可能退出歐元區的應變計畫，加重希臘可能退場的疑慮；德國央行報告則指出，希臘退出將是「可控制」的一項挑戰。
帕帕德莫斯前天接受道瓊社專訪時說，希臘退出歐元區將產生災難性的經濟後果，對歐元區國家造成莫大影響。帕帕德莫斯引述預估數據說，希臘退出歐元區的整體成本介於五千億至一兆歐元之間，這些成本將反映在對股市市值的衝擊、蔓延至其他國家的後果，以及實質經濟的損失。
20120528
歐盟秘密擬定拯救銀行業基金，旨在接管區內出問題的銀行，化解銀行一旦倒閉帶來的威脅。基金的資金將來自向區內銀行徵收的稅款，計畫同時包括設立獨立存款保險公司，提供存款保障，背後會有歐盟、歐央行和新的歐洲穩定基金支持。基金亦可以緩解歐豬國等地銀行業的周轉問題，令相關國家主權債評級不致受到拖累。此計畫獲得德國首肯的機會料較大。
支持推行財政緊縮政策的希臘傳統大黨新民主黨所獲民意支持率超過反對緊縮的左翼激進聯盟黨【希臘人也開始憂慮了!】。5項民調26日發布結果，新民主黨的選民支持率為25.6%至27.7%，而先前領先的左翼激進聯盟黨的支持率為20.1%至26%，另一傳統大黨泛希臘社會主義運動的支持率為13%至15.5%。
在西國第3大銀行─Bankia銀行伸手向總理拉荷義（Mariano Rajoy）的政府要190億歐元（240億美元）紓困金的同時，西班牙正考慮直接向Bankia銀行及其母公司BFA注入國債，以求為這家困境中的銀行的190億歐元國有化操作提供一部分資金，此舉旨在規避直接從債券市場融資【西班牙處理銀行壞帳竟然要發國債去跟ECB要錢?國庫空了嗎?】。按照這份被分析師們視為非正統的計劃，馬德里方面將向Bankia發行由西班牙政府擔保的債務、以換取Bankia的股本，而該行隨即能夠將這些債券作為抵押品存入歐洲央行(ECB)并從歐洲央行借得現金。Bankia將如何把來自歐洲央行短期和臨時流動性操作的資金，用於較長期的資本重組。
西班牙已動用國有的銀行重組基金Frob向銀行注資，總共支出了148億歐元，使該基金僅剩下53億歐元，遠低於Bankia所需的190億歐元。
20120529
希臘金融穩定基金（Hellenic Financial Stability Fund）2012/05/28 注資國內4大銀行180億歐元（230億美元），此為資本重組計畫的一環，可望讓希臘銀行重返歐洲央行融資機制。希臘國家銀行（National Bank of Greece SA）、EFG歐元銀行（EFG Eurobank Ergasias）、阿爾法銀行（Alpha Bank SA）和彼里夫斯銀行（Piraeus Bank SA）等4大銀行，在第1級核心資本適足率跌破8%後，遭歐洲央行切斷融資管道，轉而仰賴希臘央行的緊急流動性計畫融資。希臘4大銀行2011年總計虧損279億歐元，主要來自史上最大主權債務重整。政經動盪已在希臘引發恐慌，因擔心政局將持續不穩與可能退出歐元區，許多民眾不但延後繳稅。
高盛集團(Goldman Sachs Group Inc., GS)表示﹐目前來看希臘退出歐元區並非可能性最大的結果﹔不過﹐若希臘決定退出歐元區並自行發行貨幣﹐結果可能非常嚴重﹐眼下最有可能的結果是希臘將勉強過關﹔希臘將被資本市場拒之門外﹔即便假設決策當局將採取堅決的應對措施﹐對實體經濟產生的連鎖衝擊仍可能導致歐元區經濟增速減少至多兩個百分點。渣打表示目前最有可能發生的情景是﹐歐洲央行(European Central Bank)和其他成員國將採取有效舉措“把門關好”﹐防止風險在其他歐洲國家扎根。
希臘央行週五公佈的數據顯示﹐今年第一季度希臘旅遊業收入同比下降了15%。數量與去年相比將減少150萬﹐國內生產總值將下降超過一個百分點﹐10萬個夏季就業崗位受到威脅。這還意味著﹐希臘這個現金短缺的國家的稅收將會減少﹐從而進一步威脅預算目標的實現。自從5月6日大選以來﹐整個歐洲的媒體對希臘進行了密集的報道﹐5月份預定到希臘度假的人數較去年同期相比下降了三分之一。希臘是世界上20個最受歡迎的旅遊目的地之一﹐來自歐盟國家的觀光者長期以來一直佔據其遊客總數的一半左右﹐特別是來自德國和英國的遊客。但是出於對希臘財政混亂局面和社會動盪的擔心﹐許多人選擇了西班牙和土耳其等其他地中海地區的旅遊目的地。
20120530
希臘最大的銀行「國民銀行」29日警告，如果退出歐元區，將對生活水準造成災難性的衝擊，而且將成為就業與通貨膨脹惡化的最大夢魘。該行預測，一旦退出，希臘人均所得將劇降55%，而新貨幣德拉馬克也將立即貶值65%。
歐洲央行回絕西班牙政府的190億歐元挹注Bankia計畫，西班牙政府提議挹注 190 億歐元的政府公債給 Bankia 銀行母公司，然後利用歐洲央行的三月期再融資窗口 (refinancing window) 置換成現金。據了解歐洲央行回絕此計畫的原因是，這觸犯了歐盟對於各國政府中央銀行的資金限制。
20120531
歐盟20120530在年度的經濟建議報告中提出2大對策，為了切斷銀行與主權國家之間的關聯，分別是透過永久性的紓困基金直接對歐洲銀行業注資，以及設立一個歐元區金融監管同盟，包括統一的存款擔保制度與監管制度。ESM為歐盟常設的紓困基金，今年7月將正式上路實施，根據該基金的使用規定，資金僅能用於對主權國家紓困，不能直接用於銀行的注資，若是要對銀行直接注資，就必需先經過修改條約的程序。
20120601
西班牙央行周四公布資料指出，今年以來資金出走情況相當嚴重，第1季總計呈現970億歐元的資金淨流出，已幾近該國國內生產毛額（GDP）的1成，3月資金失血金額更達662億歐元，為1990年開始統計相關數據以來的單月歷史新高，創該國史上單月最大失血紀錄。西班牙金融體系告急，資金紛紛避險，推升美國與德國公債等避險資產行情，各年期殖利率都創下新低。
德國2年期政府公債殖利率甚至跌破0，為史上首見負數，盤中最低並來到負0.005％。負利率代表投資人需就避險資產額外支付費用，負利率可能代表許多投資人均押歐元區未來將瓦解，因為若歐元區一旦瓦解，對德債投資人將是利多，未來以德國貨幣重新計價的德債勢必會有匯率升值的行情。
德國首度鬆口，透露可能對發行歐元債券及進一步援助歐洲銀行業改採開放態度。上述轉變必須建立在其餘歐元國家同意將更多權力交給歐洲中央組織的前提下。該名官員說，只要其餘會員國更深入參與這項發展，並準備好將更多主權交給歐盟組織，德國也將更積極參與並催生銀行聯盟等合作計畫。
雖然德國會作為最歐元區的後盾，不過擔心其他國家吃定了德國會承諾任何紓困而停止財政改革，德國仍舊會謹慎行事。
20120602
西班牙總理拉荷義（Mariano Rajoy）加強向德國總理梅克爾（AngelaMerkel）施壓的力道，要她支持解決歐債危機的新構想，並同時敦促歐洲領袖加把勁保護銀行業。拉荷義2日表態，鼓吹歐洲成立更強而有力的「銀行聯盟」，加入銀行業資本重組集中式系統的支持陣營。德國聯邦銀行（Bundesbank）副總裁勞坦希萊格表示，超國家性歐元基金所隱含的均攤風險，「只有在1個有中央控制和干涉權的財政聯盟中才有可能成功」。
20120605
拖欠工資。而這個問題可能會將希臘人推進更深的經濟深淵中。
在希臘﹐因被拖欠費用而無法給員工發工資的機構和公司大幅增加。很多員工都沒有拿到工資──不按時發工資是常事﹐有時甚至根本不發工資。企業之間相互拖欠。政府不向供貨商付款﹐該退的稅款也沒有退給納稅人。圍繞希臘可能退出歐元區的猜測甚囂塵上﹐這使希臘人更加不願意拿出歐元付賬單。希臘人認為歐元是硬通貨﹔他們不想把歐元花出去﹐他們不想向任何人付款。從國外購買重要藥物和醫療用品變得越來越困難。供應商現在要求現金預付﹐這是很多希臘公司目前都面臨的一個問題。
希臘政府本身就是拒付者。2011年底﹐政府欠供應商57億歐元。歐元區和國際貨幣基金組織(IMF)有關延遲發放事先安排好的救助款項的任何決定似乎都加劇了希臘政府的問題。據歐盟委員會(European Commission)最新一份關於希臘的報告顯示﹐去年一筆救助款的發放從9月拖到12月﹐破壞了希臘政府制定減少延期付款計劃的努力。私營業現在向希臘申報增值稅退稅不僅手續複雜﹐而且辦理過程漫長﹐希臘政府以此來拖延退稅款的支付。
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